Bank odmawia finansowania firmie w restrukturyzacji. Jak zadbać o płynność?

Przedsiębiorcy, których firmy są w restrukturyzacji mierzą się z tym, że bank odmawia finansowania i wypowiada umowę faktoringową, a firma powoli traci grunt pod nogami. W wielu przypadkach jest to moment, w którym wcale nie jest potrzebny nowy kredyt, lecz nowy plan działania.

O wyzwaniach przedsiębiorców w trakcie restrukturyzacji rozmawiano podczas webinaru „Jak zabezpieczyć płynność klienta w trakcie restrukturyzacji, czyli plan B dla cash flow”, przeprowadzonego przez Bibby Financial Services. Wiedzą podzielili się mecenas Konrad Radwan, założyciel i wspólnik zarządzający kancelarii CREDO, który nadzorował ponad 600 restrukturyzacji i Magdalena Fyda, kierownik ds. finansowania biznesów w Bibby Financial Services.

Tylko w 2025 roku otworzono w Polsce ponad 5 tys. postępowań restrukturyzacyjnych, a przyrost rok do roku wynosi 14-15 proc.  Co więcej, aż 70 proc. tych postępowań kończy się niepowodzeniem. Skąd tak wysoki odsetek porażek? Eksperci wskazali na pewną zależność: restrukturyzacja jest narzędziem ratunkowym, lecz źle przeprowadzona pogłębia problemy zamiast je rozwiązywać. Firmy otwierają postępowania na wyczucie, bez dokładnej diagnozy sytuacji. Doradcy składają obietnice niemożliwej do osiągnięcia redukcji zobowiązań bankowych. Wierzyciele nie są angażowani w negocjacje i głosują przeciwko układowi,  czyli porozumieniu określającemu nowe warunki spłaty długów. Klient przez to traci czas i pieniądze.

Najważniejsze wnioski z webinaru:

•  Postępowanie o zatwierdzenie układu (PZU) to najszybsze i najpopularniejsze spośród czterech typów postępowań restrukturyzacyjnych i odpowiada za 90 proc. wszystkich restrukturyzacji. Można je otworzyć nawet w ciągu kilku dni od momentu zgromadzenia dokumentów. 
•  Ochrona przeciwegzekucyjna zaczyna działać z dniem układowym, czyli od momentu ogłoszenia otwarcia postępowania w Krajowym Rejestrze Zadłużonych. Zawiesza egzekucje i blokuje wypowiadanie kluczowych umów. Jest to realny oddech dla firmy, ale nie zwalnia z płacenia bieżących zobowiązań wobec ZUS czy urzędu skarbowego.
• Banki nie zgodzą się na redukcję należności głównych przy kredytach niezabezpieczonych rzeczowo. Oszczędność daje obniżenie oprocentowania, przykładowo: znaczące środki może uwolnić zmiana z oprocentowania zmiennego na stałe 3 proc. lub 0 proc. przez cały okres spłaty.
• Faktoring jest dostępny już od dnia układowego i nie zwiększa zadłużenia firmy. Nie jest pożyczką, tylko szybszym dostępem do pieniędzy z wystawionych faktur. Bibby Financial Services finansuje firmy zarówno w postępowaniu o zatwierdzenie układu, jak i w sanacji, podczas gdy banki zazwyczaj wypowiadają umowy faktoringowe z chwilą otwarcia restrukturyzacji.